Pubblicato il 17 ottobre 20263 minuti di lettura
In breve. Molte famiglie usano la società semplice come cassaforte delle partecipazioni. Chi vi conferisce le quote di una società di capitali vorrebbe il regime di realizzo controllato, che spesso evita di pagare tasse sul conferimento. Con la risposta n. 176 del 21 settembre 2026 l’Agenzia ha detto no. La società semplice non ha un bilancio, quindi non ha un patrimonio netto contabile su cui fare il calcolo. Si applica il valore normale.
Il realizzo controllato
L’art. 177, comma 2, del TUIR regola il conferimento di quote di una società di capitali in un’altra società che ne acquista o ne aumenta il controllo.
In questi casi il guadagno di chi conferisce non si calcola sul valore di mercato. Si calcola sull’aumento di patrimonio netto che la società ricevente iscrive in bilancio. Se lo iscrive al costo fiscale delle quote, il guadagno tassabile è zero.
Il D.Lgs. n. 192 del 2024 ha cambiato la norma. Prima chi conferiva doveva ricevere quote di una società di capitali. Oggi il testo non lo dice più. Da qui la domanda: si può conferire in una società semplice?
Il caso
Due soci di una holding, marito e moglie, volevano conferire le loro quote in una società semplice nuova. Chiedevano di applicare il realizzo controllato.
Che cosa ha risposto l’Agenzia
L’Agenzia ha detto no. Il calcolo del realizzo controllato si basa sul patrimonio netto contabile della società che riceve le quote.
La società semplice non può fare attività commerciale. Non ha l’obbligo del bilancio né delle scritture contabili. Gli amministratori rendono solo il conto ai soci.
Senza bilancio non c’è un patrimonio netto certo su cui fare il calcolo. Quindi il conferimento si tassa al valore normale, cioè al valore di mercato delle quote.
Che cosa cambia in pratica
Chi vuole portare le partecipazioni in una società semplice deve mettere in conto le tasse sul guadagno latente. Per evitarle con il realizzo controllato serve una società di capitali, come una s.r.l. holding.
La scelta tra società semplice e s.r.l. dipende anche da altri aspetti: dividendi, passaggio ai figli, governo della famiglia, costi di gestione.
Un esempio
Alessandro e Maria Luisa hanno quote di una s.r.l. che valgono molto più di quanto le hanno pagate. Vogliono riunirle in una cassaforte di famiglia.
Se le conferiscono in una società semplice, pagano sul guadagno calcolato al valore di mercato. Se le conferiscono in una s.r.l. che ottiene il controllo, possono usare il realizzo controllato.
Che cosa fare, in pratica
- Prima di scegliere la forma della holding, faccia stimare il valore di mercato delle quote.
- Confronti con il commercialista società semplice e s.r.l., anche per dividendi e passaggio generazionale.
- Valuti i rischi di abuso del diritto in operazioni a più passaggi.
- Porti al notaio statuto, perizie e progetto completo prima dell’atto.
Domande frequenti
La società semplice resta utile? Sì, per molte famiglie. Ma il conferimento delle quote non gode del realizzo controllato.
Vale anche per le società agricole semplici? La risposta riguarda la società semplice in generale, che per legge non ha bilancio.
Ha un caso simile? Chiami lo Studio al +39 352 2737467, prenoti in agenda oppure chieda il preventivo di massima.
Fonti
- Agenzia delle Entrate, risposta a interpello n. 176 del 21 settembre 2026 – testo ufficiale (PDF)
- D.P.R. 22 dicembre 1986, n. 917 (TUIR), artt. 9 e 177, comma 2 – normattiva.it
- D.Lgs. 13 dicembre 2024, n. 192, art. 17 – normattiva.it
- Codice civile, artt. 2249 e 2261 – normattiva.it
Informazione generale, aggiornata al 12 ottobre 2026. Per il Suo caso servono i documenti.
Scopri di più da Notaio Marco Fiorentino | Napoli
Abbonati per ricevere gli ultimi articoli inviati alla tua e-mail.